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2017基金從業(yè)基金基礎知識常見考點
隨著我國證券投資基金業(yè)的快速發(fā)展，基金銷售渠道不斷拓展和深化，從事基金銷售業(yè)務的人員迅速增加。接下來小編為大家精心整理了2017基金從業(yè)基金基礎知識常見考點，更多相關內容請關注應屆畢業(yè)生考試網!
QDII的定義
1.QDII是在人民幣沒有實現可自由兌換、資本項目尚未開放的情況下，有限度地允許境內投資者投資境外證券市場的一項過渡性的制度安排。
2.除了基金管理公司和證券公司外，商業(yè)銀行等其他金融機構也可以發(fā)行代客境外理財產品。
QDII的設立標準
(一)申請QDII資格的機構投資者應當符合下列條件
1.申請人的財務穩(wěn)健，資信良好，資產管理規(guī)模、經營年限等符合中國證監(jiān)會的規(guī)定。
(1)對基金管理公司而言，凈資產不少于2億元人民幣，經營證券投資基金管理業(yè)務達2年以上，在最近一個季度末資產管理規(guī)模不少于200億元人民幣或等值外匯資產。
(2)對證券公司而言，各項風險控制指標符合規(guī)定標準，凈資本不低于8億元人民幣，凈資本與凈資產比例不低于70%，經營集合資產管理計劃業(yè)務達1年以上，在最近一個季度末資產管理規(guī)模不少于20億元人民幣或等值外匯資產。
2.擁有符合規(guī)定的具有境外投資管理相關經驗的人員，即具有5年以上境外證券市場投資管理經驗和相關專業(yè)資質的中級以上管理人員不少于1名，具有3年以上境外證券市場投資管理相關經驗的人員不少于3名。
3.具有健全的治理結構和完善的內控制度，經營行為規(guī)范。
4.最近3年沒有受到監(jiān)管機構的重大處罰，沒有重大事項正在接受司法部門、監(jiān)管機構的立案調查。
5.中國證監(jiān)會根據審慎監(jiān)管原則規(guī)定的其他條件。
(二)QDII基金的投資范圍
1.銀行存款、可轉讓存單、銀行承兌匯票、銀行票據、商業(yè)票據、回購協(xié)議、短期政府債券等貨幣市場工具。
2.政府債券、公司債券、可轉換債券、住房按揭支持證券、資產支持證券及經中國證監(jiān)會認可的國際金融組織發(fā)行的證券等。
3.與中國證監(jiān)會簽署雙邊監(jiān)管合作諒解備忘錄的國家或地區(qū)證券市場掛牌交易的普通股、優(yōu)先股、全球存托憑證和美國存托憑證、房地產信托憑證。
4.在已與中國證監(jiān)會簽署雙邊監(jiān)管合作諒解備忘錄的國家或地區(qū)證券監(jiān)管機構登記注冊的公募基金。
5.與固定收益、股權、信用、商品指數、基金等標的物掛鉤的結構性投資產品。
6.遠期合約、互換及經中國證監(jiān)會認可的境外交易所上市交易的權證、期權、期貨等金融衍生產品。
(三)境外投資顧問應當符合下列條件：
1.在境外設立，經所在國家或地區(qū)監(jiān)管機構批準從事投資管理業(yè)務。
2.所在國家或地區(qū)證券監(jiān)管機構已與中國證監(jiān)會簽訂雙邊監(jiān)管合作諒解備忘錄，并保持著有效的監(jiān)管合作關系。
3.經營投資管理業(yè)務達5年以上，最近一個會計年度管理的證券資產不少于100億美元或等值貨幣。
4.有健全的治理結構和完善的內控制度，經營行為規(guī)范，最近5年沒有受到所在國家或地區(qū)監(jiān)管機構的重大處罰，沒有重大事項正在接受司法部門、監(jiān)管機構的立案調查。
QFII的業(yè)務概況
(一)我國QFII機制的特點
1.QFII機制引入時的跳躍式發(fā)展。
2.QFII準入的主體范圍擴大、要求提高。
3.我國對QFII制度的設計降低資格標準、加強資金流動性等方式吸引長期機構投資者。
(二)QFII投資A股市場的形式及投資風格
1.目前QFII在A股市場主要采取兩種形式：自營模式和基金模式。
2.在國內證券市場，QFII具有經營穩(wěn)健、注重長期投資以及行為相對規(guī)范的投資風格。
3.QFII堅持貫徹分散化投資組合理論的核心思想，以基本面分析理論指導其進行長期投資，以技術分析理論對目標證券進行短期微調。
知識點六：QDII的業(yè)務概況
(一)我國QDII基金產品的特點：
1.QDII基金的投資范圍較為廣泛，包括了幾乎所有發(fā)達國家和絕大部分新興市場的股票和(非對沖)基金。
2.QDII基金的投資組合較為豐富。部分QDII基金持有ETF、FOF、權證、期權、股指期貨等金融衍生產品。
3.在投資管理過程中，國內基金公司除了借助境外投資顧問的力量外，還可以組成專門的投資團隊參與境外投資的整個過程，具有完全的主動決策權，體現出專業(yè)性強、投資更為積極主動的特點。
4.QDII基金產品的門檻較低，大部分金融投資產品認購門檻為幾萬元甚至幾十萬元人民幣，而QDII基金產品起點僅為l000元人民幣，適合更為廣泛的投資者參與。
(二)我國QDII基金的投資風格
從投資風格來看，我國QDII基金有增值型、積極成長型、穩(wěn)健成長型和指數型等各種投資風格。
從投資類型來看，我國QDII基金多數為股票型，資產配置和交易方式多種多樣。
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